СОДЕРЖАНИЕ № 4, 2024

ИНФОРМБАНК

• События, новости, информация  45
• Самое интересное в жизни – ставить и достигать новые цели. Интервью с кандидатом юридических наук, автором 150 научных работ, доцентом кафедры правового обеспечения рыночной экономики Института государственной службы и управления Л. А. Емелиной  2
• 2 апреля 2024 г. в Москве прошел съезд АРБ 6
• Ассоциация банков России провела встречу с руководством Банка России 10
• Денис Шмыгин: «Я знаю, как сделать миллиард. И как разделить его с банком!» 14
• Ученый совет  86

Дословно

• Об отпуске 88

АНАЛИТИКА

Кредит

• Н. Ю. Пузыня, В. С. Удовин. Проблемы кредитования бизнеса под залог объектов интеллектуальной собственности  18

Статья посвящена исследованию проблем кредитования среднего и малого бизнеса под залог интеллектуальной собственности в России и за рубежом. Выявлены причины, по которым банки отказываются принимать в залог объекты интеллектуальной собственности. Предложены основные направления совершенствования данного вида кредитования.

Abstract. The article is devoted to the study of the problems of lending to medium and small businesses secured by intellectual property in Russia and abroad. The reasons why banks refuse to accept intellectual property as collateral have been identified. The main directions for improving this type of lending are proposed.

Keywords. Lending, intellectual property rights, intangible assets, collateral.

Ключевые слова. Кредитование, права интеллектуальной собственности, нематериальные активы, залог.

Анализ и прогноз

• М. Р. Таштамиров. Особенности развития регионального рынка банковских карт (на примере Чеченской Республики) 24

Данное исследование представляет собой углубленный анализ рынка банковских карт в Чеченской Республике с фокусом на период с 2019 по 2023 год. В исследовании рассматривается эмиссия банковских карт для физических и юридических лиц, оцениваются объемы и стоимость трансакций, а также средние суммы трансакций для выявления финансового поведения потребителей и компаний. Благодаря смешанному методу, сочетающему количественный анализ данных с качественными оценками, исследование выявляет ключевые тенденции, проблемы и возможности в экосистеме цифровых финансов региона. Полученные результаты свидетельствуют о значительном росте эмиссии банковских карт, что говорит о расширении доступа к финансовым услугам. Однако анализ также показал различия в финансовой доступности, влияние экономических и пандемических потрясений на динамику трансакций и переход к более мелким и частым операциям. Благодаря интеграции сравнительного анализа, мировой практики и экономических теорий данное исследование предлагает рекомендации по совершенствованию цифровых финансовых услуг, повышению устойчивости экономики и содействию интегральному росту. Исследование вносит вклад в более широкую дискуссию о цифровых финансах, предоставляя эмпирические данные и рекомендации представителям директивных органов, финансовых институтов и заинтересованных сторон, стремящихся использовать цифровые финансовые услуги для регионального экономического развития.

Abstract. This study is an in-depth analysis of the bank card market in the Chechen Republic with a focus on the period from 2019 to 2023. The study examines the issue of bank cards for individuals and legal entities, estimates the volume and cost of transactions, as well as average transaction amounts to identify the financial behavior of consumers and companies. Through a mixed method combining quantitative data analysis with qualitative assessments, the study identifies key trends, challenges and opportunities in the region's digital finance ecosystem. The results obtained indicate a significant increase in the issuance of bank cards, which indicates an increase in access to financial services. However, the analysis also revealed differences in financial accessibility, the impact of economic and pandemic shocks on the dynamics of transactions and the transition to smaller and more frequent transactions. Through the integration of comparative analysis, world practice and economic theories, this study offers recommendations for improving digital financial services, increasing the sustainability of the economy and promoting integrated growth. The study contributes to a broader discussion about digital finance by providing empirical evidence and recommendations for policy makers, financial institutions and stakeholders seeking to use digital financial services for regional economic development.

Keywords. Bankcard market, financial inclusion, digital finance, economic sustainability, Chechen Republic, transaction dynamics, consumer behavior, financial accessibility, digital transformation.

Ключевые слова. Рынок банковских карт, финансовая вовлеченность, цифровые финансы, экономическая устойчивость, Чеченская Республика, динамика трансакций, поведение потребителей, финансовая доступность, цифровая трансформация.

• А. П. Гарнов, В. А. Анакий. Влияние валютного курса на цены импортируемых автомобилей: проблемы, пути снижения 34

Статья посвящена вопросам влияния валютного курса на цены импортируемых автомобилей как ключевого элемента в международной торговле и финансовой деятельности, оказывающего воздействие как на экспорт и импорт, так и на общую экономическую стабильность. Как показало исследование, валютные курсы подвержены изменениям в результате рыночных факторов и могут оказывать существенное воздействие на национальные экономики, что сопряжено с рядом проблем. Проведен анализ динамики цен на импортируемые автомобили, динамики валютного курса за 2020–2022 гг. В статье выявлены проблемы влияния валютного курса на цены импортируемых автомобилей, рассмотрены и проанализированы пути снижения данного влияния валютного курса, а также дана оценка их эффективности.

Abstract. The article is devoted to the influence of the exchange rate on the prices of imported cars, as a key element in international trade and financial activity, affecting exports, imports and overall economic stability. As the study showed, exchange rates are subject to changes as a result of market factors and can have a significant impact on national economies, which is associated with a number of problems. An analysis of price dynamics for imported cars and exchange rate dynamics for 2020-2022 was carried out. Methodological research tools: analysis of statistical sources of information. The article identifies the problems of the influence of the exchange rate on the prices of imported cars, considers and analyzes ways to reduce this influence of the exchange rate, and also evaluates their effectiveness.

Keywords. Exchange rate, imports, imported goods, national currency, hedging, cars.

Ключевые слова. Валютный курс, импорт, импортные товары, национальная валюта, хеджирование, автомобили.

• Е. С. Ивлева, Г. В. Судаков. Новые подходы к оценке эффективности деятельности подразделений банка в современных условиях 42

Банковская деятельность в современных условиях неопределенности подвержена различным рискам и непредвиденным обстоятельствам, что существенно влияет на конечный финансовый результат. В качестве оценочных методов в практике применяется расчет ключевых показателей эффективности (key performance indicators, KPI) бизнес-подразделений банка. В статье рассматриваются и обосновываются новые подходы к оценке эффективности и результативности подразделений банка в условиях меняющейся рыночной среды, представлены варианты перехода в оценке от количественных и качественных показателей деятельности к показателям, включающим чистый процентный и чистый операционный доход. Трансформация оценочных показателей особенно актуальна для кредитных организаций среднего размера в условиях волатильности и неопределенности рынка банковских продуктов и услуг.

Abstract: Banking activity in modern conditions of uncertainty is subject to various risks and unforeseen circumstances, which significantly affects the final financial result. The calculation of key performance indicators (KPIs) of the bank's business units is used as evaluation method in practice. The article discusses and substantiates new approaches to assessing the effectiveness and efficiency of the bank's divisions in a changing market environment, and presents options for switching from quantitative and qualitative performance indicators to indicators including net interest and net operating income. The transformation of valuation indicators is especially relevant for medium-sized credit institutions in conditions of volatility and uncertainty of the market of banking products and services.

Keywords. Сredit institutions, efficiency assessment, business units, marketplaces, KPI, key performance indicators, key rate, wage fund, business planning, economic volatility.

Ключевые слова. Кредитные организации, оценка эффективности, бизнес-подразделения, маркетплейсы, kpi, ключевые показатели эффективности, ключевая ставка, фонд оплаты труда, бизнес-планирование, волатильность экономики.

Денежно-кредитная политика

• М. В. Куликов. Нестандартные инструменты денежно-кредитной политики: макроэкономические эффекты и влияние на финансовую стабильность 48

В статье рассмотрены основные нетрадиционные инструменты денежно-кредитной политики, предпосылки их появления и их влияние на финансовую стабильность. Автором проведен анализ влияния нестандартных инструментов денежно-кредитной политики на ряд финансово-экономических показателей, а также выявлены те инструменты, которую могут быть инкорпорированы в стандартную практику национальных регуляторов.

Abstract. In the article the author considered the main non-traditional monetary policy instruments, the prerequisites for their appearance and their impact on financial stability. The author analyzed the influence of non-standard monetary policy instruments on a number of financial and economic indicators, and also identified those instruments that can be incorporated into the standard practice of national regulators.

Keywords. Monetary policy, financial stability, monetary regulation, national regulator, unconventional instrument, inflation.

Ключевые слова. Денежно-кредитная политика, финансовая стабильность, монетарное регулирование, национальный регулятор, неконвенциональный инструмент, инфляция.

Банковские риски

• И. А. Зарипов, Аль-Маважде Вахиб Карим Муса. Высокая резистентность исламских финансовых институтов к внешним рискам как фактор стабильности и устойчивого развития финансовых систем исламских государств 56

Конструкция исламской финансовой системы отличается принципиальными особенностями по сравнению с более привычной для России западной рыночной финансовой системой, построенной на ссудно-процентных взаимоотношениях. В текущих условиях, когда Российской Федерации приходится переориентироваться в своих политико-экономических связях на новых деловых партнеров из восточного направления, особый интерес для изучения вызывают исламские финансовые институты, обеспечивающие для изучения вызывают исламские финансовые институты, обеспечивающие устойчивость как самой финансовой системы, так и в целом экономики мусульманских стран.

Abstract. The design of the Islamic financial system differs in fundamental features in comparison with the Western market financial system, more familiar to Russia, built on loan-interest relationships. In the current conditions, when the Russian Federation has to reorient its political and economic relations towards new business partners from the eastern direction, Islamic financial institutions that ensure the stability of both the financial system itself and the economy of Muslim as a whole are of particular interest for study.

Keywords. Islamic financial system, Islamic banks, Takaful insurance, resistance, Islamic stock market, Islamic financial instruments, Malaysia, Middle East countries.

Ключевые слова. Исламская финансовая система, исламские банки, резистентность, МВФ, такафуль-страхование, исламский фондовый рынок, исламские финансовые инструменты, Малайзия, Ближний Восток.

Финансовая политика

• Г. В. Морунова, Е. В. Писклюкова. Показатели устойчивого развития в стратегическом планировании и программно-целевом бюджетировании на федеральном уровне: проблемы гармонизации 63

В статье авторы рассматривают вопросы стратегического планирования и программно-целевого бюджетирования на федеральном уровне в контексте достижения целей устойчивого развития. Глубокий анализ показателей государственных программ, национальных целей развития, показателей мониторинга целей устойчивого развития обосновывает необходимость разработки механизма взаимоувязки показателей стратегического планирования, программно-целевого бюджетирования и показателей целей устойчивого развития (ЦУР), с обязательным отражением результатов мониторинга ЦУР в документах Росстата.

Abstract. In this article the authors consider different aspects of strategic planning and performance budgeting at the federal level in the context of achieving the Sustainable Development Goals. Deep analysis of the state programs’ performance, the National Development Goals, results of monitoring the Sustainable Development Goals justifies the need to develop а mechanism for linkage between strategic planning indicators, performance budgeting indicators and the National Sustainable Development Goals indicators including mandatory representation of the outcomes of the monitoring in the official documents of the Federal State Statistics Service.

Keywords. Sustainable Development Goals, National Development Goals, National Sustainable Development Goals, strategic planning, national projects, federal projects, performance budgeting, state programs.

Ключевые слова. Цели устойчивого развития, национальные цели развития, национальные цели устойчивого развития, стратегическое планирование, национальные проекты, федеральные проекты, программно-целевое бюджетирование, государственные программы.

ПРАКТИКА

Организация и управление

• Л. А. Дьячкина. Методология и практический инструментарий моделирования налогового бремени: вопросы детерминации и методы расчета  70

В статье представлены результаты исследования экономического содержания дефиниций, определяющих уровень фискального давления на хозяйствующих субъектов и экономику в целом. Приведено авторское видение разграничения терминов «налоговая нагрузка» и «налоговое бремя», детерминирован подход для практического моделирования налогового бремени и последующей его оценки при помощи различных методик.

Abstract. The article presents the results of the study of the economic content of definitions that determine the level of fiscal pressure on business entities and on the economy as a whole. The article gives author's vision of differentiation of the terms "tax burden" and "tax burden", the approach for practical modeling of tax burden and its subsequent assessment by means of various methods is determined.

Keywords. Tax burden, tax load, tax incidence, calculation methods, tax management.

Ключевые слова. Налоговая нагрузка, налоговое бремя, методики расчета, управление налогообложением.

На адвокатской кухне

• А. В. Молохов, А. А. Ромашкина. Верховный суд разъяснил, каким образом банки должны поступать в случае обмана их клиентов 79

В статье освещается судебная практика о действиях банков в случае обмана их клиентов.

Вопрос – ответ

• Банк оказал благотворительную помощь бюджетному учреждению здравоохранения и перечислил денежную сумму на приобретение оборудования. Является ли обязательным условием в данном случае заключение договора пожертвования?  81