Журнал «Банковское дело», №4, 2017

A− A= A+ 01.04.2017

СОДЕРЖАНИЕ № 4, 2017

ИНФОРМБАНК

События, новости, информация 11, 57, 83, 86, 87
О съезде АРБ и не только – языком советских лозунгов. Решения очередного, XXVIII съезда в жизнь! 2
XIX Всероссийская банковская конференция «Банковская система России 2017: доходность, риски и регулирование» 10
Финансовый форум «Финансово-банковская система России и реальная экономика» 12
Ученый совет 92

Дословно

О времени 94
Анонс мероприятий (апрель 2017) 95

АНАЛИТИКА

Анализ и прогноз

А. Е. Дворецкая. Небанковское кредитование: краудсорсинг и его перспективы 20

В статье поднимаются вопросы развития краудсорсинга как части современной финтехиндустрии. Одним из сегментов краудсорсинга в рамках модернизируемого финансового посредничества является развитие небанковского кредитования. Исследуются основные черты, принципы и форматы функционирования разновидностей краудсорсинга – краудинвестинга и краудлендинга. Рассмотрены проблемы и риски отношений равноправного кредитования, взаимодействие с традиционным банкингом. Особоевниманиеуделенонеобходимостирегулированияорганизаторовкраудсорсинга.

Abstract. The article raises several questions concerning the development of crowdsourcing as a dominant part of the FinTech industry. The evolution of financial intermediaries results in non-bank financial institutions starting to occupy a growing segment in the crowdsourcing market. The article inquires into the characteristics, principles and forms of crowdsourcing, which include crowdinvesting, crowdlending. The risks and major concerns of peer-to-peer lending are also examined as is the necessity of regulation of crowdsourcing entities.

Keywords. Non-bank lending, FinTech industry, online platforms, crowdsourcing, crowdfunding, crowdfinancing, crowdinvesting, crowdlending, P2P lending, Peer-to-peer lending, credit brokerage, financial inclusivity, regulation, risks

Ключевые слова. Небанковское кредитование, финтехиндустрия, онлайн-платформы, краудсорсинг, краудфандинг, краудфинансирование, краудинвестинг. краудлендинг, P2P-кредитование, равноправное кредитование, кредитный брокеридж, финансовая инклюзивность, регулирование, риски

К. Н. Гусев. Европа до и после Брекзита 30

В обзоре представлен широкий спектр мнений российских ученых-экономистов относительно выхода Великобритании из Европейского союза.

Abstract. The review presents a wide range of opinions of Russian economists on the UK's withdrawal from the European Union.

Keywords. Breхit, the European Union, regional integration, globalization.

Ключевые слова. Брекзит, Европейский союз, региональная интеграция, глобализация.

Д. А. Чичуленков. Социально-ориентированное банковское дело: история и современность 34

В работе показана история формирования социально ориентированного банковского дела начиная с XV в. и его современные принципы. На основе обобщения академической литературы сформулировано определение социального (этического) банка, главной целью которого является не извлечение прибыли, а максимизация своего положительного вклада в развитие общества через предоставление классических банковских продуктов. Анализ экономических показателей двух этических банков подтвердил тезис об успешности их бизнес-модели и высокой финансовой устойчивости.

Abstract. The work shows the history of social banking since the XV century and its modern principles. Based on academic literature review the definition of social (ethical) bank was stated. Its main objective is not profit, but the maximization of its positive contribution to the development of society through the provision of traditional banking products. Economic indicators of two ethical banks’ were analyzed to prove the thesis about the success of their business model and high level of financial sustainability.

Keywords. Bank, social responsibility, ethical banks, sustainable banking, social banking.

Ключевые слова. Банк, социальная ответственность, этические банки, устойчивое банковское дело, социально ориентированное банковское дело.

Финансовая политика

М. Ю. Печалова. Проблемы реализации инвестиционных проектов в условиях режима экономических санкций 42

Российская экономика попала под действие международных санкций на фоне падения нефтяных котировок и без того ухудшающихся макроэкономических показателей, а ее субъекты лишились доступа на внешние рынки капитала. В сложившихсяреалияхучастие в инвестиционных проектах требует учета дополнительных факторов, способных не только негативно повлиять на ожидаемую эффективность вложений, но и заставить инвесторов полностью отказаться от принятия проектных рисков. Обэтомговоритсявстатье.

Abstract. The Russian economy was put under the sanctions at the time of steep drop in oil prices and deterioration of macroeconomic performance, and its economic payers lost access to foreign capital markets. Under these circumstances investors give weight to additional factors that can adversely affect the expected efficiency of investments and even force the investors to refuse to accept project risks. The article is devoted to these issues.

Keywords. Sanctions, crisis, investment climate, devaluation of the ruble, interest rates, inflation, project financing, drop in real income, savings behavior, import substitution.

Ключевые слова. Санкции, кризис, инвестиционный климат, девальвация рубля, процентные ставки, инфляция, финансирование проектов, падение реальных доходов населения, сберегательное поведение, импортозамещение.

Финансовые рынки

Д. В. Егоров. Основные валютные пары: приоритет коротких позиций продолжается 55

В статье рассматриваются основные перспективы поведения доллара и рубля, а также анализируется целесообразность установки коротких позиций. Также анализируются макроэкономические перспективы возможного роста доллара и поведение валют развивающихся рынков. Предоставлен обзор возможных изменений в курсовой стоимости доллара в апреле.

Abstract. The article covers possible moves in the international currency market and their probable reflections on Russian currency trades mechanisms. It also provides macroeconomic analysis of possible dollar tendencies in longer run, as well as emerging markets’ currencies possible changes in the course of April.

Keywords. Dollar, currency market, exotic currency pairs, short positions.

Ключевые слова. Доллар, валютный рынок, экзотические валютные пары, короткие позиции.

Точка зрения

А. В. Щелоков. Логика современной экономики в условиях трансформации используемых денег 58

В статье рассматривается основа сопоставимости современных денег и оцениваемых с их помощью товаров. А также анализируются: принципиальное изменение характера современных денег и их накоплений; предварительный отказ от потребления производимого продукта как обязательное условие образования сбережений; ограниченность возможных объемов кредитования для поглощения всего неиспользуемого в результате сбережения денег продукта и возникающее в связи с этим противоречие, замедляющее движение экономики, а также другие проблемы, касающиеся характера используемых денег.

Abstract. This article explores the principles of comparability of modern money and goods which are valued with its help. It also provides analysis of: fundamental changes in the nature of modern money and its accumulation; preliminary refusal of consumption of the produced goods as an obligatory condition for the formation of savings; limited size of possible loan amounts required to absorb all the unused goods associated with money saving and the contradiction resulting therefrom, slowing the movement of the economy, as well as other issued related to the nature of the money used.

Keywords. Money, money savings, credit, crisis, money issue, economic slowdown, money or bank multiplier, role of the state.

Ключевые слова. Деньги, денежные накопления, кредитование, кризис, эмиссия денег, замедление экономики, денежный или банковский мультипликатор, роль государства.

ПРАКТИКА

Организация и управление

О. Разина. Развитие кросс-канальной информационной системы противодействия мошенничеству в банке 66

В статье представлен подход к расчету фонда рабочего времени операционно-кассовых работников, необходимого для выполнения их производственных задач. Представленная методика доведена до подробной структуры процедур, снабжена расчетными формулами и готова к применению на практике в кредитных организациях. Используя изложенный в статье подход, можно успешно нормировать в банках численность операционно-кассовых работников, управлять их производительностью.

Abstract. The article presents an approach to the calculation of working time fund operational and cash workers needed to perform their production tasks. The procedure which is presented in the article are brought to a fairly detailed procedure for structures equipped with calculation formulas and ready for use in practice in banking institutions. Using the approach outlined in the article can be successfully rationed the number of operational and cash workers, manage their performance.

Keywords. Bank, rationing of staff, standards number of staff, corporate lending, cashier.

Ключевые слова. Банк, нормирование численности, нормативы численности, обслуживание юридических лиц, операционно-кассовые работники, кассиры¸ операционисты.

Р. А. Долженко. Как определить оптимальное число операционно-кассовых работников в офисе банка? 72

Keywords. Bank, rationing of staff, standards number of staff, corporate lending, cashier.

Финансовые рынки

А. А. Казимагомедов. Особенности конкурентной среды на рынке банковских продуктов 80

Статья посвящена конкуренции на рынке банковских продуктов. Анализируется конкуренция между коммерческими банками, коммерческими банками и небанковскими организациями, индивидуальная и групповая конкуренция. Приведены виды банковского маркетинга и их показано применение в конкурентной среде.

Abstract. Article is dedicated the competition on the market for bank products, which covers competition between the commercial banks, the commercial banks and the nonbank organizations, individual and group competition. The forms of bank marketing and their application in the competitory environment are given.

Keywords. Competition, free and restricted competition, concentrated marketing, differentiated and mass marketing.

Ключевые слова. Конкуренция, свободная и несвободная конкуренция, концентрированный маркетинг, дифференцированный и массовый маркетинг.

На адвокатской кухне

А. В. Молохов, В. В. Порубиновская. Когда руководитель банка за всех в ответе 84

Когда ресурсы банков-банкротов подходят к концу, конкурсный управляющий начинает искать источники покрытия кредиторской задолженности путем привлечения к субсидиарной ответственности руководителей банков-банкротов – генеральных директоров, учредителей, миноритариев и членов совета директоров. Судебная практика по данной категории дел в настоящее время только набирает обороты, но уже сейчас можно судить об основных фактах, на которые обращают внимание арбитражные судьи при вынесении решений.

Вопрос – ответ